車貸履約險需邁四道檻 新政策即將浮出水面

　　道德風險 逆選擇風險 政策風險 管理風險

　　難產半年之久的《汽車金融機構管理辦法》就在中國銀監會正式掛牌之后，有望近日出臺，而《個人汽車消費貸款管理辦法》也將隨之浮出水面。看來，車貸市場行將放開的政策綠燈已經亮起。

　　據悉，2002年，全國汽車消費貸款余額為1149．92億元，占總消費貸款余額的8％。雖然汽車消費貸款占比較低，但汽車消費貸款占整個消費貸款的比重從1997年的0．3％上升到2002年的8％。在車貸市場這一誘人蛋糕的吸引下，汽車經銷商、銀行和保險公司等紛紛看到了各自新的利益增長區域。中國人民保險公司車險部總工程師方仲友就這樣認為，從這多方的鏈條上看，保險公司處于爆發巨大市場風險的焦點位置。看來，隨著人們對汽車購買力的釋放，中國汽車消費的各個服務環節、各個服務鏈條都在被激活。其中，為銀行業解除放貸風險的后顧之憂的保險業當然也不例外。

　　記者從多家產險公司了解到，為滿足客戶對汽車消費的強大需求，他們也在不失時機地對汽車消費貸款保證保險進行創新，并根據即將出臺的《個人汽車消費貸款管理辦法》，開發設計相應的車輛消費貸款履約保證保險（車貸履約險）。

　　隱患重重

　　不過，硬幣總是會有正反兩面。車貸履約險雖然成了眾多產險公司分食車貸市場的一項新興業務，利益前景十分可觀，但它的風險也是巨大的。正如業內專家所言，如果管理不好，特別是銀行、保險和汽車生產廠商合作關系的不平衡，可使保險公司陷入嚴重虧損甚至破產的境地。畢竟車貸履約險是一項高投入、高成本、專業化的管理型業務，其風險一方面依賴于社會信用體系、宏觀經濟環境、國家法治環境、公民法律意識和道德水準等因素；另一方面依賴于保險公司的人員素質、內部管理和電子化程度。而且過于激烈的市場競爭更易導致各公司放松資信調查、降低承保條件，埋下風險隱患。

　　據廣州一位業內人士講，廣州保險同業公會最近透露的數字揭示出一驚人事實：第一季度，廣州地區各產險公司保證保險平均賠付率高達135．57％，更有一家產險公司保證保險賠付率逼近400％。與此同時，各產險公司保證保險業務劇降，已有產險公司停辦此險種。盡管保證保險涵蓋房貸和車貸等履約保證保險，但這位業內人士稱，保證保險的高賠付率實際是由車貸履約險引致。各產險公司在經營和管理此險種中缺乏經驗，出現了紕漏，造成巨大賠付風險。

　　據了解，截至2002年年底，廣東省內各保險機構收取車貸保證保險保費20390萬元，因投保人未按約定還款，由保險人負責賠償的金額達15843萬元。轉入今年第一季度，保證保險賠付率再度躥升。“行業平均逾100％的賠付率，一家不大的保險公司竟然有400％的賠付率，這簡直不可想象！”廣州各產險公司開辦的車貸履約險幾乎全部處于虧損狀態。在如此環境下，一些小型產險公司已停辦保證保險業務。

　　這位業內人士稱，缺乏有效風險控制下的盲目業務擴張最終給各產險公司帶來了虧損的惡果。